Отрицательный рост цен
Содержание:
- Долг, спекуляции и дефляция долга
- Последствия дефляции для экономики
- Последствия
- Меры борьбы
- Факторы возникновения
- Как производится антиинфляционная политика
- Противоречия
- Последствия инфляции
- Индивидуальные доказательства
- Стратегические методы борьбы с инфляцией
- Причины инфляции
- Дефляция: простыми словами о непростом явлении
Долг, спекуляции и дефляция долга
В определенных условиях дефляция также может происходить в периоды экономического кризиса и после них.
В сильно финансируемой экономике, где центральный банк, другой денежно-кредитный орган или банковская система в целом участвует в постоянном расширении денежной массы и кредита в экономике, полагаясь на вновь созданный кредит для финансирования деловых операций, потребительских расходов и финансовые спекуляции, которые приводят к продолжающейся инфляции цен на сырьевые товары, арендной платы, заработной платы, потребительских цен и цен на активы.
Все больше и больше инвестиционная активность начинает принимать форму спекуляций на удорожании финансовых и других активов, а не выплаты прибыли и дивидендов от фундаментально стабильной экономической деятельности. Деятельность предприятий также имеет тенденцию все больше и больше зависеть от обращения и оборота вновь созданных кредитов, а не от реальных сбережений для финансирования текущих операций. Потребители также начинают финансировать все больше и больше своих расходов за счет крупных займов, а не самофинансирования за счет текущих сбережений.
Проблема усугубляется тем, что этот инфляционный процесс обычно включает в себя подавление рыночных процентных ставок, что искажает решения о типе и временном горизонте самих бизнес-инвестиционных проектов, помимо того, как они финансируются. Созревают условия для возникновения долговой дефляции при первых признаках проблем.
В этот момент реальный экономический шок или коррекция рыночных процентных ставок могут оказать давление на предприятия с крупной задолженностью, потребителей и инвестиционных спекулянтов. У некоторых из них возникают проблемы с возобновлением, рефинансированием или выплатами по различным долговым обязательствам, таким как бизнес-ссуды, ипотека, автокредиты, студенческие ссуды и кредитные карты. Полученные в результате просрочек и по умолчанию приведет к задолженности ликвидации и списания по сомнительным долгам кредиторов, которые начинают разъедать некоторые из накопленной массы циркулирующей кредита в экономике.
Банковские балансы становятся шаткими, и вкладчики могут попытаться вывести свои средства, как наличные деньги в случае, если банк терпит неудачу. Банк перспектива может наступить, в результате чего банки имеют более расширенные кредиты и обязательство в отношении недостаточных резервов наличности, и банк больше не может выполнять свои собственные обязательства. Финансовые институты начинают рушиться, теряя ликвидность, в которой заемщики-должники стали еще более отчаянно нуждаться.
Это сокращение денежной массы и кредита затем снижает способность потребителей, предприятий и спекулятивных инвесторов продолжать брать кредиты и повышать цены на активы и потребительские товары, так что цены могут перестать расти или даже начать падать. Падение цен оказывает еще большее давление на предприятия, имеющие задолженность, потребителей и инвесторов, поскольку номинальная стоимость их долгов остается фиксированной, поскольку соответствующая номинальная стоимость их доходов, доходов и обеспечения падает из-за дефляции цен. И в этот момент цикл долга и ценовой дефляции возвращается сам по себе.
В краткосрочной перспективе этот процесс дефляции долга повлечет за собой волну бизнес-неудач, личных банкротств и рост безработицы. В экономике наблюдается спад, а объем производства замедляется, поскольку потребление и инвестиции, финансируемые за счет долга, падают.
Последствия дефляции для экономики
Чем может быть плоха дефляция? Дефляция также опасна для экономики государства, как и инфляция. Выгодной дефляция может быть только в том случае, если наблюдается в определенной отрасли, да и в следствие здоровой конкуренции. Например, пекарня снижает стоимость своей продукции на 20%. Ее конкуренты вынуждены либо снизить стоимость своей продукции, либо предложить покупателям что-то новое по оптимальной цене.
Последствия дефляции для экономики довольно значительны. Во-первых, производители, чтобы привлечь больше покупателей, должны снижать стоимость товаров или услуг. Покупательская способность населения не увеличивается потому, что все ждут еще большего падения цен.
Во-вторых, в результате снижения стоимости своих товаров производители сокращают затраты на их производство. Как следствие, происходит сокращение штата сотрудников.
В стране повышается уровень безработицы. Это негативно сказывается на развитии экономики. Кроме этого, снижается уровень заработной платы. Что также приводит к снижению покупательской способности населения.
Опасная дефляционная спираль
Дефляционная спираль – затяжной процесс дефляции. Он может наблюдаться на протяжении нескольких лет. В ходе него фиксируется растущий уровень безработицы, постоянное сокращение производства и прочие процессы. Контролировать их становится просто невозможно. Особенно, если правительство проводит неэффективную экономическую политику. С последствиями дефляции приходится бороться в течение нескольких лет.
Последствия
Последствия дефляции в экономике вытекают из причин ее образования:
- Снижение объемов производства, следовательно, сокращение прибыли предприятий. Это, в свою очередь, приводит к заморозке их инвестиционной деятельности, увеличению безработицы и снижению доходов населения, что не способствует повышению спроса на товары и услуги. Объем денежной массы сокращается, рост экономики останавливается.
- Сберегательное и накопительное поведение населения тоже приводит к уменьшению денег в обороте, сокращению спроса и снижению объемов производства.
- Слишком резкое снижение ключевой ставки Центробанка может привести к тому, что населению просто станет невыгодно хранить деньги на депозитах, а банкам не с чего будет выдавать кредиты. Последние в массовом порядке разоряются, доверие населения к банковской сфере падает, объем кредитования еще больше сокращается, а дефляционная спираль сильнее закручивается.
Конечное следствие перечисленного одно – экономический спад и кризис.
Меры борьбы
Есть даже специальный термин для государственной политики, направленной на борьбу с дефляционными явлениями, – рефляция. К основным мерам относятся:
- Если падает объем кредитования, надо его стимулировать. Этого можно добиться путем более лояльного отношения к заемщикам и снижения ставок по кредитам. Главное, не перегнуть палку, а то получится ситуация, когда экономика наводнится кредитными деньгами, полученными неплатежеспособными заемщиками. Дешевые кредиты для предприятий – это оживление производства, развитие новых направлений развития, выпуск более конкурентоспособной продукции. Для населения взять деньги в долг по более низким ставкам – это повышение спроса на дорогостоящие товары.
- Государственное инвестирование в крупные инфраструктурные проекты (дороги, мосты, трубопроводы, разведка недр и пр.). В таких масштабных мероприятиях задействованы десятки предприятий из разных отраслей экономики. В условиях кризиса у них будет полная загрузка мощностей, приток рабочей силы и прибыли. Именно такие проекты способны вытащить страну из любой ямы. Только одна строительная отрасль тянет за собой более 70 других отраслей экономики.
- Снижение налогов для предприятий и организаций. Сама по себе эта мера вряд ли приведет к выходу из дефляционного кризиса, но в совокупности с другими поможет справиться с негативными последствиями. Например, высвободившиеся средства можно направить на инвестиции в развитие новых производств, продукция которых более востребована у населения.
- Увеличение объемов выпуска государственных ценных бумаг, например, облигаций. Это позволит населению припарковать свободные деньги в надежном инвестиционном инструменте и рассчитывать на прибыль (купоны). А государство получит возможность потратить взятые у граждан средства на дополнительные меры по борьбе с дефляцией.
Факторы возникновения
Дефляция отличается от других процессов в экономике тем, что она не может возникнуть в течение короткого периода времени. Это долгий процесс, вызываемый множеством факторов. Важными условиями его развития являются:
Фактор | Особенность |
Повышенный спрос на наличные и безналичные денежные средства | Население начинает меньше расходовать деньги, и больше откладывать, хранить накопленные средства дома или в банках. Средства уходят из оборота, следовательно, растёт ценность национальной валюты |
Увеличение объёма производства | Предприятиями производится всё больше продукции, а доходы населения не меняются |
Регулирование объёма денежной массы государственными мерами | Государством, из-за борьбы с инфляцией, снижаются объёмы денежных масс в обороте. Такая дефляционная политика иногда даёт противоположный результат. Для измерения и расчёта денежной массы в экономике используются денежные агрегаты (виды денег, сгруппированные по степени ликвидности) |
Сокращение объёма кредитования населения | Сокращение объёма кредитов, выдаваемых населению, приводит к ситуации уменьшения количества денежных средств в обращении и риску дефляции |
Как производится антиинфляционная политика
Методы борьбы с инфляцией денежной реформой, антиинфляционной политикой и включающими в себя другие виды рычагов влияния, для выполнения поставленных государством Россия, целей.
Антиинфляционная политика является совокупностью контролирующих мероприятий правительства в денежно-кредитной сфере и в сфере государственных финансов, которые имеют целью оздоровление платежного баланса и сдерживание инфляции при помощи ограничения определенных бюджетных доходов над расходами, принудительное снижения цен или блокирование, ограничение определенных социальных льгот.
Антиинфляционная политика является способами, направленными на уменьшение совокупного спроса и уменьшение инфляции в период экономического подъема при помощи уменьшения правительственных расходов на услуги и товары. модели антиинфляционной политики.
Антиинфляционная политика является государственной экономической политикой, направленной на борьбу с инфляцией при помощи прямого ограничения заработной платы и контроля над ценами.
Антиинфляционная политика является государственной политикой, целью которой является ограничение инфляционного уровня, поддержка увеличения экономики, предотвращение экономических кризисов, обеспечение постоянного функционирования экономики. Антиинфляционная политика является комплексом механизмов и мер по государственному контролю экономики, которык направлены на борьбу с инфляцией.
Антиинфляционная политика правительства, в согласии с кривой Филлипса, в краткосрочном периоде вызрвет рост безработицы и уменшение выпуска. Экономика перемещается из т. метафоры, НЛП А вниз-вправо вдоль исходной кривой Филлипса. Уменьшение денежной массы или государственных расходов уменьшает уровень цен, в то время как заработная плата, которая зафиксирована в трудовых договорах, остается такой же.
В этих условиях прибыли фирм уменьшаются и они уменьшают объем собственного выпуска и занятость соответственно.
Для числовой оценки эффективности борьбы с инфляцией применяется так называемый коэффициент потерь. доставка суши жулебино.
Он показывает, сколько процентов настоящего годового объёма выпуска нужно принести в жертву, чтобы уменьшить инфляцию на один процентный пункт. Сторонники теории рациональных ожиданий полагают, что потери от борьбы с инфляцией можно существенно снизить, когда план проведения данной антиинфляционной политики будет заранее объявлен, до того, как экономические агенты образуют собственные ожидания, и, что самое существенное, когда люди будут верить в проведение данного плана.
Противоречия
Современная инфляция связана не только с падением покупательской способности денег в результате роста цен, но и с общим неблагоприятным состоянием экономического развития страны. Она обусловлена противоречиями процесса производства, порожденными различными факторами в сфере производства и реализации, а также денежного обращения и кредита.
В России инфляция измеряется ростом индекса цен (ИПЦ). Пару лет назад инфляция составила около 12 %. Хотя многие продукты подорожали на 30 % и более. Вы спросите у своих родителей или у дедушек с бабушками, вот они вам расскажут какая на самом деле у нас инфляция. Почему же уровень инфляции по итогам года не соответствует реальной картине? В целом методология определения ИПЦ в России такая же как и во всем мире. Однако есть некоторые расхождения которые и проливают свет на разницу того что опубликовано и с тем с чем сталкиваемся мы, простые граждане. Вот перечень товаров цены на которые не учитываются при расчете инфляции.
Последствия инфляции
У инфляции существует множество негативных последствий, но к наиболее общим относят:
- инфляция порождает инфляционный налог, бремя которого несёт всё население страны;
- снижение экономической активности населения и рост безработицы;
- усиливается социальное расслоение среди населения;
- рост неопределённости при принятии инвестиционных решений;
- обесценивание налоговых поступлений в бюджет, если между декларированием и уплатой налогов проходит определённое время.
- падает значение цены как информационного сигнала, т.е. цена перестаёт отражать реальную потребность в том или ином благе.
Индивидуальные доказательства
- Вольфганг Й. Хельбих: Возмещение ущерба в эпоху Брюнинга. О значении Плана Янга для немецкой политики с 1930 по 1932 год . Коллоквиум Verlag, Берлин, 1962 г.
- См., Например, Герман Грамль : Между Штреземаном и Гитлером. Внешняя политика президентских кабинетов Брюнинга, Папена и Шлейхера . Oldenbourg Verlag, Мюнхен, 2001 г .; Ханс-Ульрих Велер : Немецкая история общества , том 4. CH Beck, Munich 2003, ISBN 3-406-32264-6 , стр. 516.
- Филипп Хейде: Конец репараций. Германия, Франция и план Янга 1929–1932 гг. Шенинг, Падерборн 1998.
- ↑ Урсула Бюттнер: Веймар. Захватывающая республика 1918–1933 гг. Показатели и неудачи в государстве, обществе, экономике и культуре . Klett-Cotta, Штутгарт 2008, ISBN 978-3-608-94308-5 , стр. 424 f.
- ↑ Юрген Иверт, Сюзанна Краус (ред.): Исторические дебаты и противоречия в XIX и XX веках . Франц Штайнер Верлаг, Висбаден 2002, ISBN 978-3515082532 , стр. 234.
- Лоуренс Х. Уайт: Столкновение экономических идей. Великие политические дебаты и эксперименты последней сотни лет . Издательство Кембриджского университета, Кембридж (Массачусетс), 2012 г., стр. 94; Лоуренс Х. Уайт: «Усилили ли Хайек и Роббинс Великую депрессию?» В: Журнал денег, кредита и банковского дела , выпуск 40, 2008 г., стр. 751–768 ( doi : ).
- ↑ Майкл Норт (ред.): Экономическая история Германии, тысячелетие вкратце . Второе издание, CH Beck, Мюнхен 2005, ISBN 3-406-50266-0 , стр. 324 f.
- ↑ Майкл Норт (ред.): Экономическая история Германии, тысячелетие вкратце . Второе издание, CH Beck, Мюнхен 2005, стр. 329.
- Ханс Фрамбах: «Как бороться с безработицей? Обзор обсуждения стратегии в Der Deutsche Volkswirt, 1930-1932 годы ». В: Юрген Георг Бакхаус (ред.): Начало научной экономической журналистики. Австрийский экономист и немецкий экономист . Springer, New York 2011, ISBN 978-1-4614-0078-3 , стр. 109–124, здесь стр. 122.
- Ежемесячный отчет военно-экономического штаба о «состоянии экономической ситуации. 1. 2. 1938 г. «BA-MA Wi IF 5/543, цитата из: Фридрих Форстмайер, Ханс-Эрих Фолькманн (ред.), Экономика и вооружение накануне Второй мировой войны» , Дросте, Дюссельдорф, 1981, стр. 85 .
- Вилли Альберс и др. (Ред.), Краткий экономический словарь , Том 9, Густав Фишер и др., Штутгарт и др. 1982, ISBN 3-525-10260-7 , стр. 85.
- Генри Эшби Тернер : Крупные предприниматели и восстание Гитлера . Siedler Verlag, Берлин, 1985, с. 319.
- Юрген Иверт, Сюзанна Краус (ред.): Исторические дебаты и противоречия в XIX и XX веках . Франц Штайнер Верлаг, Висбаден 2002, с. 242.
- Генрих Август Винклер, Элизабет Мюллер-Люкнер: Немецкий государственный кризис 1930-1933 гг. Сфера действия и альтернативы . Ольденбург, Мюнхен 1992, ISBN 9783486559439 .
- Ганс Ульрих Велер: Немецкая история общества , том 4. CH Beck, Мюнхен 2003, стр. 526.
- Хаим Шамир: экономический кризис и французская внешняя политика, 1930-1936. Брилл, Лейден 1989, стр.71.
- Тильман Koops (ред.): Брюнинг шкафы I и II 30 марта 1930 по 10 октября 1931 года 10 октября 1931 года по 1 июня 1932 года. Boldt, Boppard 1982, стр Lxvvi..
- Астрид Луиза Маннес: Генрих Брюнинг. Жизнь · Работа · Судьба. Olzog, Landsberg 1999, стр. 115: «Отчет Wiggin-Layton о кредитоспособности Рейха поддерживает позицию Германии; он освобождает Германию от любой вины в ее нынешней ситуации и косвенно признает, что Германия вынуждена проводить дефляционную экономическую политику из-за своих платежных обязательств перед другими странами ».
- Генрих Август Винклер: Веймар 1918-1933. История первой германской демократии. Четвертый выпуск. CH Beck, Мюнхен 2005, стр. 419: «Рекомендация о том, чтобы кредитная ситуация в Германии была проверена экспертами, знаменовала собой исторический прорыв в споре о репарациях».
- Детлев Хуман: «Трудовая битва». Создание рабочих мест и пропаганда в нацистскую эпоху 1933–1939 гг. Wallstein, Göttingen 2011, p. 46 и сл.
Стратегические методы борьбы с инфляцией
Рост темпов инфляции свидетельствует об уязвимости экономики страны. Решение проблемы напрашивается само собой – надо срочно укреплять экономику. В этом помогут стратегические методы борьбы с инфляцией:
Выполнение поставленных целей по инфляции. Во время кризиса, государство обязано в кратчайшие сроки взять ситуацию под контроль. И первое, что нужно сделать – вернуть финансовые ориентиры бизнесу и населению. Для этого надо своевременно давать точную информацию по реальным и планируемым показателям инфляции на текущий год. Это ускорит процессы восстановления экономики и укрепит доверие общества к власти. Однако надо понимать, что:Цели по инфляции должны быть правдивыми.
Иначе власть полностью утратит к себе доверие, и страну захлестнёт очередная волна кризиса.
Изменение бюджетной политики. Падение экономики ведёт к нехватке денег в бюджете государства. Эмиссия необеспеченной денежной массы не решит проблему – будет лишь запущен процесс обесценивания денег, и продолжится рост инфляции.
Как вариант, можно обратиться за финансовой помощью к странам с более сильной экономикой, но это путь в долговую яму. Потому надо, прежде всего, пересмотреть бюджетную политику государства – уменьшить расходы и увеличить доходную часть бюджета. Например, заморозить финансирование неперспективных проектов, сократить раздутый государственный аппарат, провести структурную перестройку производств, обеспечить поступление в полном объёме налоговых платежей и т.д.
Создание комфортных условий для развития бизнеса. Предприниматели – это мощная движущая сила, способная реанимировать экономику и вывести страну из кризиса. Что надо сделать? Как минимум – просто не мешать им работать, а как максимум – создать благоприятную среду для развития малого и среднего бизнеса (поддержка на законодательном уровне, ликвидация бюрократических барьеров, борьба с коррупцией, умеренное налогообложение и т.д.).
Курс на импортозамещение
Следует уделить особое внимание развитию собственных производственных предприятий – именно они производят ВВП, и именно они снижают зависимость страны от импорта. А чем меньше эта зависимость, тем устойчивее экономика к внешним потрясениям.
Вот мы и рассмотрели основные методы борьбы с инфляцией. На первый взгляд они кажутся простыми и понятными, но реализовать на практике их бывает достаточно сложно. Тем не менее, в нашей жизни нет ничего невозможного! Главное – никогда не сдаваться!
Итак, друзья, на этом мы заканчиваем цикл статей об инфляции. Надеемся, они были познавательными и полезными. Оставайтесь с порталом temabiz.com – здесь интересно!
Наши группы:
Причины инфляции
- дефицит бюджета (ну например после войны расходов ого го а денег нема, что делать?)
- чрезмерная эмиссия денег (ну конечно же можно напечатать и тогда деньги становятся просто бумагой, потому как деньги это мера стоимости товаров, а если товаров в стране столько не произведено, то…);
- перенасыщение кредитом народного хозяйства; (слишком много денег-бумажек стало крутиться в стране, а товаров, за которые надо бы все же заплатить меньше)
- сокращение объемов национального производства (денег, призвание которых быть эквивалентом стоимости товаров больше чем самих товаров)
Первопричиной инфляции является
Дефляция: простыми словами о непростом явлении
Я веду этот блог уже более 6 лет. Все это время я регулярно публикую отчеты о результатах моих инвестиций. Сейчас публичный инвестпортфель составляет более 1 000 000 рублей.
Подробнее
Дефляция – снижение общего уровня цен на товары и услуги, повышение стоимости национальной валюты и её покупательной способности. Иными словами, это прямая противоположность инфляции, когда последняя приобретает отрицательные значения. С латыни deflatio переводится как «сдуваться», в то время как Inflatio – «надуваться». Ограничиться этим определением было бы просто, однако, в реальной экономике все происходит гораздо сложнее. На первый взгляд, это благо для потребителя, что плохого в снижении цен? На самом деле дефляция губительна для роста экономики и здоровья финансовой системы. Если инфляция приводит к девальвации полученных доходов, то следствием дефляции становится снижение номинальной суммы зарабатываемых денег. Платежеспособность населения падает, а производство при этом сохраняется на прежнем уровне. К счастью, это довольно редкое явление и далеко не все страны с ним сталкиваются. В истории наиболее известны два классических примера дефляции:
- Великая депрессия в конце 20-х – 30-е годы XX столетия, когда спрос катастрофически упал, несмотря на снижение цен;
- Япония первой половины 90-х годов, где ставки почти десятилетие держались ниже 0%.
Дефляция обычно характерна для развитых экономик с высоким уровнем конкуренции. Перечислю её наиболее характерные признаки:
- Снижение спроса на производимые товары со стороны населения и бизнеса, вследствие чего производители вынуждены снижать цены и сокращать персонал;
- Из-за усиливающейся конкуренции за потребителя, компании включаются в изматывающую гонку за снижение себестоимости продукции, пока не становятся убыточными и не останавливаются;
- Так называемая дефляционная спираль, когда снижение спроса приводит к сокращению производства и уменьшению прибыли компаний;
- Снижение эффективности денежной политики правительства и Центрального банка, ведь с дефляционной спиралью сложно бороться монетарными методами.
Экономисты называют несколько явлений, которые при определенных обстоятельствах могут привести к дефляции. Первая причина, как ни странно, представляет собой полезное для общества благо, и важное достижение человеческой цивилизации. Речь о повышении производительности труда и следующим за ним высвобождением избыточной рабочей силы, или безработицей
Аналогичное явление, в виде роботизации, мы наблюдаем в современных развитых экономиках, против чего, в частности, активно выступает Трамп. Но появление новых прорывных технологий вовсе не обязательно приводит к дефляции, для этого должны случиться еще ряд диспропорций в реальной экономике и финансах.
Второй причиной следует назвать сокращение предложения денежной массы. Это может быть вызвано политикой бюджетной экономии со стороны правительства и центрального банка. Население следует этому примеру и тоже переходит к накопительной модели поведения, откладывая сбережения на черный день. Так случилось в Японии начала 90-х годов, где сберегательная психология совпала с особенностями восточного менталитета. Выйти из дефляционной спирали страна не может до сих пор, несмотря на триллионы «влитых» в экономику иен, в целях монетарного стимулирования.
Ни инфляция, ни дефляция, сами по себе, не являются катастрофой для здоровой финансовой системы. Например, признаком стабильно работающей экономики является норма инфляции на уровне 2-3%. Проблема в контроле этих процессов и способности правительства вовремя и адекватно среагировать на перекосы. Примером относительно успешного применения монетарных мер против дефляции, я бы назвал меры экстренного реагирования финансовых властей США в условиях кризиса 2008 года. Страна увеличила внутренний долг на несколько триллионов $, но кризисный пожар был залит денежными вливаниями быстро, и уже через год экономика вернулась к росту.
Европейским же властям не удается справиться с дефляционными процессами до сих пор, в том числе из-за того, что программа денежного стимулирования была растянута во времени и реализовывалась меньшими порциями. Таким образом, экономическая история выработала два главных средства борьбы с дефляцией: увеличение денежной массы и снижение ставки центрального банка до 0%. И та и другая мера сами по себе грозят перерасти в гиперинфляцию, но их осмысленное применение доказало свою эффективность.